如何成为企业现金循环的主人
Money comes in. Money goes out. And, if you’re a business owner, 保持公司现金循环的平衡是一项艰巨的任务. 这在很大程度上取决于你能否准确地计算出你何时会收到客户的付款, 当你不得不支付你的供应商和员工. 如果你没有做好准备，现金周期的巨大差异(通常被称为流动性陷阱)可能会带来厄运.
Something Doesn’t Add Up
通常情况下，你需要每隔15或30天为你的业务资源(材料，劳动力)提供资金. 但是，如果你每隔60或90天才从你的产出(无论是在制品还是成品)中获得报酬，你该如何支付这些资源呢? 无论如何，你需要找到现金(或营运资金)来弥补缺口. 如果你的企业正处于成长期，这一点尤其正确.
当涉及到管理等待付款和付款之间的时间时，与银行或融资伙伴建立并保持牢固的关系至关重要. 当你与银行建立关系时, 您将发现您所依赖的额外资源随时可用. Consider the following options.
Line of Credit Amount & Accessibility
当你需要钱的时候，你有足够的现金来支持你的生意吗? 一个结构良好的信贷额度为你提供了增长空间，可以通过实施借贷基础或营运资金契约来建立. 这种方法成功的关键在于细节. 银行是否真正了解你的应收账款和存货的质量? 你的信用额度是否允许你借到应收账款的80%加上库存的50%，或者只要营运资金(流动资产减去流动负债)大于110%，就允许更多的借款?
A construction company, for example, 如果银行不了解建筑行业，银行可能不会给它信用的保税工作(因此是保税应收账款). Likewise, 银行不得对发票日期后超过90天的应收账款给予信用证, 即使贵公司的历史表明，这些应收账款是高度可收回的，并受到一个大客户的标准付款条款的约束. 雇佣能够满足银行需求的专业人员, 同时作为公司最佳利益的倡导者, 在寻求这种类型的融资时，能否成为游戏规则的改变者.
新设备或设施扩建的定期融资
您是否能够生成详细的财务预测，以说明您的企业将如何能够偿还其融资需求? 如果你获得了贷款，银行愿意提供多少预付款? Under the right circumstances, 85%的设施扩建费用和90%的新设备费用可以借到. However, 为了获得这种类型的融资, 银行将被要求为你的企业产生财务预测为他们的内部信用档案.
推动完成自己的财务预测并将其提供给银行已成为企业的最佳实践. 这个过程的一部分将要求你研究什么类型的金融契约(如债务服务覆盖), 在确保这种类型的企业融资时，将涉及杠杆或净资产. 密切关注契约定义绝对是至关重要的，以确保你不会被绊倒.
我们已经看到越来越多的银行推动企业进入，以交换贷款来满足长期融资需求. 这种利率对冲产品传统上对银行有利, 这意味着它通常不是适合所有企业的正确融资方式. 考虑和那些能帮助你克服这些问题的人一起工作，并走向一个有前途的财务方案.
Secure Your Ideal Financing Structure
银行融资的世界可能相当复杂. 我做了20年的商业银行家, 我亲身体会到，确保你的企业有合适的融资结构来满足你的业务需求是多么具有挑战性. 无论是快速而诚实的评估还是全面的银行关系审查, 我可以帮助您实现最有利和最有效的融资结构，以帮助您的业务成功和发展. Give me a call at 614.314.5937 to learn more.
By Doug Houser (Zanesville office)